Microsoft на пике, но Azure чуть не лопнул от OpenAI. Что там стряслось?

Microsoft отчитывается о рекордных показателях, но на фоне роста прибыли наблюдается значительная нагрузка на Azure из-за инвестиций в OpenAI. 🤑

Конечно, мы не можем обойти стороной финансовые результаты, которые снова превзошли все ожидания. Выручка составила $81.3 миллиарда (плюс 17% год к году), а операционная прибыль – $38.3 миллиарда (плюс 21% год к году). Звучит круто, правда? Но акции почему-то упали на 6% после закрытия торгов. 📉

Одна из главных причин – это огромные вложения в дата-центры и инфраструктуру для ИИ. Казалось бы, облачный бизнес должен расти пропорционально, но тут другая история.

Рекордный бэклог и доля OpenAI

Microsoft столкнулась с серьезными ограничениями по мощности, что привело к колоссальному бэклогу коммерческих заказов. Впечатляющий факт: объем заказов в облачном бизнесе подскочил на 110% год к году, достигнув $625 миллиардов! 🤯

И вот тут самое интересное: сам OpenAI отвечает примерно за 45% этих заказов. Получается, что главная ставка на ИИ, которая, возможно, и двигает всю эту мощь, оказывает огромное давление на Azure.

Сатья Наделла, генеральный директор Microsoft Corp. (Фото: Getty Images | Bloomberg)

OpenAI на распутье, Microsoft в выигрыше

Напомню, Microsoft и OpenAI продлили свое сотрудничество, и OpenAI теперь может функционировать как коммерческая организация. Это позволяет им привлекать больше инвестиций, даже на фоне слухов о возможных финансовых трудностях. А Microsoft, как главный инвестор, соответственно, получает значительную выгоду от роста доходов OpenAI. По последним данным, чистая прибыль Microsoft от инвестиций в OpenAI составила $7.6 миллиарда. 💰

Хотя точные детали сделки ни Microsoft, ни OpenAI не раскрывают, по слухам, у OpenAI есть соглашение о 20% разделе доходов с Microsoft. Генеральный директор Microsoft подчеркнул важность привлечения новых клиентов в Azure, но не в ущерб другим продуктам.

"Привлечение клиента Azure очень важно для нас, но не менее важно и привлечение клиентов M365, GitHub или Dragon Copilot – все это, кстати, новые для нас направления бизнеса. Мы не хотим максимизировать только одну составляющую нашего бизнеса." – Сатья Наделла

Финансовый директор Microsoft, Эми Худа, также отметила, что распределение видеокарт и процессоров требует тщательного подхода. Приходится учитывать не только потребности Azure, но и разработку собственных приложений, вроде Copilot, а также выделять ресурсы на исследования и привлечение талантов.

Евгений (MSReview): Microsoft делает гигантскую ставку на OpenAI, и это уже приносит плоды в виде миллиардных доходов. Однако, такая зависимость создает колоссальную нагрузку на инфраструктуру Azure, где мощности едва успевают за растущими потребностями. Получается, что гигантские инвестиции в будущее требуют существенных компромиссов в настоящем.